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证券市场监管的手段

2007-03-11 来源: 作者: [T T]
我国目前主要采用行政管理监督、自律性管理监督、公开性监督和社会公众监督相结合的方式,同时运用法律手段与运用经济手段、行政手段。

一. 行政管理监督
是一种最主要的管理监督方式。行政管理监督机构是中国证券监督管理委员会。具有法律性、强制性和全面性的特点。

二. 自律性管理监督
主要指交易所、证券经营机构及证券行业协会等建立一套自律性规章制度。其中,交易所是一个证券交易的经营与服务机构,承担着证券市场的一级监管的职责,具有监督管理证券交易活动的职能,是一种非官方的、带有自律性的监督管理。

三. 公开性监督
是指每个证券发行和上市公司,必须根据公开原则,公开证券监管机构及证券交易所要求提供的文件资料:资产评估报告、信用等级证明、财务审核意见书、证券监管机构和交易所的最后审批意见。

四. 社会公众监督
社会公众监督主要包括以下几种方式:

第一,对发行上市公司进行评价和监督,即投资者通过阅读所公开的文件和资料,对该公司进行分析和评价,来决定是否购买证券。

第二,投资者认购证券特别是股票,作为股东有权参加股东大会、有权参加投票和检查公司账簿记录、有权参与公司的管理监督。

第三,新闻媒介、投资团体或机构投资者的监督。
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